Likiditesini Düşürerek Riskin Arttırılmaması
Ev sahipleri bu gerçeklikten muaf değildir. Birleşik Devletler'deki neredeyse herkesin kendi evine sahip olma arzusuna sahip olduğu kültürel olarak verilmiştir; Gayrimenkul sahipliğini bir banka veya finans kurumunun ücretsiz ve açık bir şekilde elde etmekten zevk almak Amerikan rüyasının bir parçasıdır. Bununla birlikte, birincil konutunuzdaki ipoteğin tüm bakiyesini silmek için bir konumda bulunmadığınız sürece, asıl bakiyeyi düşürmek için ekstra ödeme yapmak, özellikle acil durum fonunuzu korumamışsanız , mali felaketlere yol açabilir. İnanması zor olabilir ama gerçek bu. Ekonomi güneye gittiğinde, iş kaybı, sağlık felaketi veya aile acil durumlarından kurtulmak için yeterli paraya sahip olmak, uykusuz geceler ve iç barış arasındaki farkı ifade edebilir.
Evinizde Daha Fazla Varlık Var, Daha Büyük Olabilirlik Ödemelerinizi Kaçırırsanız Banka Ödenecek
Bir bankanın olduğunu düşün.
İki müşteriniz var, John ve Mary, her ikisi de 200.000 $ değerinde bir evin sahibi. John, toplam ölü bir ateşe dönüştü, kredi kartı borcundaki gözbebeklerine kalmış, arabasını kiralıyor, neredeyse hiç likit varlığa sahip ve istikrarsız bir istihdam geçmişi var. Öte yandan, Mary, mükemmel bir krediye sahiptir ve çok fazla fazla tasarrufu olmamasına rağmen, şimdi sadece 15.000 $ olan ipotek üzerindeki bakiyeyi azaltmak için çift veya üç kez ödeme yaptı.
O son kuponu bankaya gönderebileceği ve evinin tamamen ve tamamen kendi olduğunu bildiği günü sabırsızlıkla bekliyor.
Şimdi, her ikisinin de felaket yaşadığını hayal edin. Belki de bir kaza geçirdiler ve durgunluk nedeniyle iş göremez ya da işten çıkarıldılar. Banka olarak, bir ödeme yapılıncaya kadar farkedilmeyeceksiniz. Altmış gün geçtikten sonra dikkat çekecek ve postaya çekileceksiniz. Bir noktada, bankacılık yasalarının ve yönetmeliklerinin, John veya Mary'den daha fazla ödeme almayacağınızı kabul etmenizi gerektirdiği bir eşik alınır. Tabii ki, banka çalışanları bundan kaçınmak isterler, çünkü raporlanan kârlılıklarını düşürür, bilançolarının gücünü azaltır, düzenleyicilerini üzerleştirir ve sahiplerini (veya halka açık bir şekilde işlem gören hissedarları) Durum veya işlerini kaybetme riski.
Bundan kaçınmak için banka personeli, krediyi mümkün olan en kısa zamanda “tahakkuk durumu” na geri almak için proaktif önlemler alacak ve böylece mali tablolara zarar vermeyecektir. Bunun yapılabilmesinin ana yolu, mülkün üzerindeki malın iadesi ve bir alıcıya açık artırılmasıdır.
Bakış açınızdan banka sahibi olarak, hangisi daha sonra başlayacaksınız? John, evinde neredeyse hiç adaleti yok mu, Mary? Eğer John'a para yatırırsanız, kitaplarınızdaki krediyi silmek için neredeyse 200.000 dolarlık bir fiyat sormak zorunda kalacaksınız. Eğer Meryem'e isnat ederseniz, mülkünüzü çok hızlı bir şekilde çok hızlı bir şekilde tasfiye edebilir ve tam 15.000 $ 'lık krediyi silebilirsiniz.
Evet, Mary çok iyi bir müşteri oldu. Evet, her şeyi doğru yaptı. Belki de, sizin de bunun neden ilk olduğunu, ancak bunun neden yapıldığının anlaşılmasının adil olmadığını, Wall Street'in çalışanlar için oluşturduğu teşvik yapısını, yani yatırımcıların istikrarlı bir şekilde istediklerini fark etmelisiniz. ve daha yüksek, kar.
Yatırımcılar kimlerdir? Sen ve ben. 401 (k) planlarımızda , IRA hesaplarında veya düzenli bir aracılık hesabında endeks fonlarının veya bireysel hisse senetlerinin mülkiyeti aracılığıyla.
Ebeveynlerine veya büyükanne ve büyükbabanlara çekleri veren emeklilik fonu. İddialarını ödemek için fon üretmesi gereken sigorta şirketi. Yatırımcıların kar talep etmeleriyle, Wall Street bir bankanın kendi gayrimenkulünü çok görmek istemiyor. Bankanızdaki çalışanlar, John'un evini altı ay boyunca listelemeye çalışarak işlerini riske atmayacaklar, böylece bir miktar özkaynak elde edebilecekler. Onlar sadece John'u geliştirdikleri fonları korumakla ilgileniyorlar ve geri ödeme sözü verdi. Bu yüzden müzayedelere dönüyorlar. John'un evini terketmeyi göze alamazlar çünkü gelirler krediyi geri ödemek için yeterli olmayabilir. Öte yandan Mary'nin evi açık artırmada 125.000 dolar için listelenebilir. 15.000 $ 'lık gelir elde ediyorlar ve 75 bin dolarlık özsermayeyi kaybettikleri halde el değmemiş bir bilançoyu muhafaza ediyorlardı.
“Peki ya John?” Diye soruyorsun. Bu zalim kısım. Birçok bankanın, ödeme koşullarını yeniden değerlendirmek için durumdan daha fazla bir olasılıkları var. Çünkü, o zaman kitaplarda “iyi” bir kredi olarak yasal olarak saklayabilirler. Mevcut ödemeleri düşürmek için ipotek sonunda bir balon ödeme teklif edebilirler. Sadece iki yıllık sadece faiz ödemelerine izin verebilirler. Düzenleyici gereklilikler içinde, gökyüzü sınırdır ve gerçekten de bankanın isabetsizlikten kaçınmak istediği kâr marjlarına gerçekten bağlıdır.
Bir Ev Sahibi Kendisini veya Bu Durumdan Kendisini Nasıl Koruyabilir?
Yatırımcının rehine karşı sahip olduğu en büyük savunma likidite . Tekrar tekrar söyle. Banka, borçlu olduğunuz para miktarı ile o kadar ilgilenmiyor ki, gecikme olmaksızın zamanında ödeme yapmaya devam ediyorsunuz, bu yüzden rakamları harika görünüyor.
Mary, ipotek üzerinde yapmış olduğu çifte ve üçlü ödemeleri alıp vergiden muaf bir para piyasası hesabı veya fonu haline getirerek çok daha iyi olurdu. (Bu yazı orijinal olarak yazıldığı zaman, bu tür fonlar% 4 ile% 5 arasında ödeme yapıyordu. Bu günlerde, faiz gelirleri konusunda fazla bir şey elde edemeyeceksiniz, ancak yine de risk azaltma yoluna gitmeyecek.) Bir şey olsaydı, Yaptığı rezervi içine daldırarak bu eksikliği giderebilirdi. Durum değişmeyecek gibi gözüküyorsa, evini piyasaya sokabilir ve mali felaketle karşılaşmadan önce kendini durumdan çıkarmaya çalışır.
Likidite odaklı bir stratejiyle en büyük tehlike, bir kişinin borcu korurken parayı harcaması riskidir. Sınırsız nakit toplamı olan bir hesap, çok fazla insan için çok büyük bir istektir. Belki de kredi kartı faturalarında kalırlar. Belki de yeni bir düz ekran televizyon istiyorlar ve bir kaç ay içinde paraya daldıklarını ve geri ödeyeceklerini düşünüyorlar. (Bu şekilde, insanların büyük bir yüzdesi için bu şekilde çalışmak gibi görünmüyor.) Böyle bir durumda, acil bir durumda evinizin ödemesini yapmaktan başka bir şeye para harcamanız ihtimali varsa, muhtemelen Kötü bir fikir. Gerçekten öz disiplin ve mizaç için aşağı geliyor.
Diğer bir büyük tehlike ise, riskli varlıklara yatırım yaparak, birkaç ekstra yüzde puan karşılığında gitme cezasıdır. Bu belirli finansal strateji, müdürün güvenliğine bağlıdır. Çoğu insan için bu, belediye tahvillerine yatırım yapan bir para piyasası fonu gibi yüksek derecede likidite avantajlı menkul kıymetler anlamına gelir. İstisnai durumlarda, belirli pazarların (örneğin stoklar veya gayrimenkuller gibi) yüksek uzmanlık bilgisine sahip olanlar, bu fonları düşük riskle yatırım yapabilirler. Tüm likidite rezervlerinin en güvenli kısmı, genellikle ABD Hazine Bakanlığı ile doğrudan tutulan Hazine bonolarıyla doldurulmuş bir Hazine Müsteşarlığı hesabı olarak kabul edilir.