Aracılık Hesapları Nasıl Çalışır ve Yapabilecekleri Yatırım Türleri
Aracılık Hesabı Nedir? Temel Tanımı Anlamak
Aracılık hesabı, hisse senedi aracı kurumlarıyla açtığınız vergiye tabi hesap türüdür. Bir çek yazarak veya bankanızdaki bir çek veya tasarruf hesabına bağlayarak bu hesaba para yatırırsınız. Bu para yatırıldıktan sonra, çok farklı yatırım türleri elde etmek için parayı kullanabilirsiniz. Satın alma ve satma siparişlerinizi yerine getirmeniz karşılığında, genellikle komisyoncuya bir komisyon ödersiniz.
Bir Aracılık Hesabı'nın Bazı Yatırım Türleri Neler Tutuyor?
Aracılık hesabı, aşağıdakileri içeren, ancak bunlarla sınırlı olmayan birçok farklı türde yatırım yapabilir:
- İşletmelerde sahiplik hisselerini temsil eden ortak stoklar .
- Genellikle bir firmanın kârını kesmeyen ancak bunun yerine ortalama temettülerden daha yüksek ödeme yapan tercih edilen hisse senetleri .
- ABD Hazine bonoları, tahviller ve notlar, devlet tahvili , vergisiz belediye tahvili ve kurum bonoları gibi devlet tahvilleri de dahil olmak üzere tahviller.
- Gayrimenkul sahiplerine ait gayrimenkulleri temsil eden Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı veya GYO'lar , otel sahiplerine ve işletmelere odaklanan otel GYO'ları gibi bazı özel tipler dahil.
- Çağrı opsiyonlarını içerebilen hisse senedi opsiyonları ve diğer türevler ve son kullanma tarihinden önce belirli bir fiyata belirli bir güvenlik satın alma veya satma hakkı veya yükümlülüğü getiren opsiyonlar.
- Para piyasaları ve mevduat sertifikaları, ya nakit ve sabit gelirli yatırımlar ya da bir bankaya yaptığınız kredileri sabit bir faiz oranına sahip olan yüksek likiditeye sahip yatırım fonlarının havuzlarında sahipliğini temsil eder.
- Portföye hisse satın alan birçok küçük yatırımcıya veya portföyün sahibi olan tröstüne ait yatırım portföylerini toplayan yatırım fonları . Gün boyunca diğer varlıkların alım satımı yerine, siparişlerin alınması ve satılması emirleri günün sonunda aynı anda yapılır. Yatırım fonları endeks fonları içerir .
- Borsa yatırım fonları veya endeks fonları da dahil olmak üzere hisse senedi gibi işlem gören yatırım fonları olan ETF'ler .
- Belirli türdeki yatırımcılara belirli vergi avantajlarıyla son derece karmaşık ortaklıklar olan Master Limited Ortaklıkları veya MLP'ler .
Bazı aracı kurumlar, sınırlı bir ortaklık içinde , genellikle yeni ya da daha fakir yatırımcılar için zor olabilen bir hedge fonuna yatırım yapmaya bağlı sınırlı bir ortaklıkta üyelik birimleri bulundurmanıza izin verecektir. Ancak, komisyoncu standart olmayan menkul kıymetlerin sıkıntısı ile uğraşmak zorunda kalmamak için önemsiz bir ücret talep edebilir.
Nakit Aracılık Hesabı ile Marj Aracı Hesabı Arasındaki Fark Nedir?
Aracılık hesabı açtığınızda, sözde nakit ve teminat hesap türü arasında seçim yapmanız gerekir.
Bir nakit aracılık hesabı, işlemlere katılabilmek için ödeme yoluyla tam olarak nakit ve menkul kıymet yatırmanızı gerektiren bir aracılık hesabıdır. Aracı kurum size herhangi bir para ödemez. Örneğin, hisse senetinizdeki ticaret anlaşması üç iş günü ise ve hisse senetlerini bugün satıyorsanız, nakit hesabınızda hemen gözükse de, gerçekten yerleşimden sonra gerçekten çekilemezsiniz. Diğer taraftan, bir marj hesabı , genellikle düşük faizli bir oran karşılığında borsaya aracılık eden aracı ile aracılık hesabındaki belirli varlıklara karşı borçlanmanızı sağlar.
İnsanlara, çeşitli nedenlerden dolayı bir nakit aracılık hesabı yoluyla ciddi olarak yatırım yapmayı ciddi olarak düşünmelerini öneririm. Birincisi, rehypothecation'un büyük bir yatırım felaketi olabileceğinden biraz endişeliyim.
Bu ezoterik bir konu, ancak bir marj aracı hesabınız varsa öğrenmeniz gereken bir konu. İkincisi, marj aracılık hesapları, hisse senetlerinizde temettü alma şeklinizle ilgili bazı garip şeylerle sonuçlanabilir. İşler tam olarak doğru yapılmazsa, düşük temettü vergi oranları için uygun olmayabilir ve bunun yerine, kabaca iki katına çıkabilen normal vergi oranlarını ödemek zorunda kalabilirsiniz. Üçüncüsü, bir pozisyonu düşündüğünüzü ne kadar iyi düşünürseniz düşünün, marjı kullanarak yaşamı değiştiren felakete son verebilir. Örneğin geçen yılın sonlarında, brokerlik hesabında net özsermayede onbinlerce dolar ile yatağa giden bir adamla ilgili kişisel blogumda bir vaka çalışması yaptım ve brokeriye $ 106,445,56'ya borçlu olduğunu bulmak için uyandım. Diğer birçok kişi ve aile hayatlarındaki birikimin büyük bölümünü kaybetti ve birçok durumda, GT Advanced Technologies adlı bir şirketin hisselerini marjda satın alarak tüm likit net değerinde veya daha fazlasında kaybetti. Buna değmez. Yeterince uzun bir zaman dilimine sahip olursanız, zenginleşmek için yeterince basittir ve bileşik yapmanın sihrini kullanmasına izin verirsiniz. Süreci, oluşturduğunuz şeyi yok etme riskine karşı hızlandırmak için büyük bir hata olduğunu düşünüyorum.
Değeri için, bu parayı ağzımın olduğu yere koyduğum alanlardan biri. Çok özel yatırımcılar için en uzak koşulların, global varlık yönetim şirketim Kennon-Green & Co.'nun, bireysel olarak yönetilen hesapların sadece nakit olarak saklanmasına ihtiyaç duyacağını düşünüyorum. Marjın yaygın olarak kullanılmasının, yatırım danışmanlığı ücretlerini yerine getirebileceğimiz daha geniş varlık tabanına, yatırım yaptığımız belirli marka değerine, temettü yatırımına ve uyguladığımız pasif yatırımın kendisine borç vermemesi nedeniyle, firmanın daha fazla para kazanabileceği umurumda değil borç aldım. Bu aptal bir risk ve onunla hiçbir ilgim yok.
Bir Aracılık Hesabına Para Yatırmak veya Teminat Alabileceğiniz Para Tutarı Var mı?
Bir Roth IRA veya 401 (k) ile olduğu gibi bir aracılık hesabına koyabileceğiniz para miktarıyla ilgili bir sınırlama yoktur ve bu nedenle, bir şekilde satın almadığınız sürece paraya erişebileceğiniz zaman genellikle bir kısıtlama yoktur. kısıtlanmış güvenlik veya varlık. Kişisel vergi durumunuza ve aracılık hesabında tuttuğunuz varlık türüne bağlı olarak, sermaye kazançları vergileri, temettü vergileri veya diğer vergileriniz üzerinde borçlu olabilirsiniz.
Değerlendirmek isteyebileceğiniz bir şey, aracı kurumunuzun mali gücü ve SIPC kapsamının kapsamıdır . Bu, hisse senedi aracı kurumları iflas ettiğinde yatırımcıları tek tek üstlenip kefalet eden sigortadır. Farklı varlık türleri farklı kapsama seviyelerine sahiptir ve bazılarının kapsama alanı yoktur. Diğer bir alternatif ise, esnafı yürütmek için bir aracı kurumun kullanılmasını düşünmek, ancak Menkul Kıymetlerinizi Doğrudan Kayıt Sistemi veya DRS üzerinden tutmaktır .
Sahip Olma Aracılık Hesaplarının Limitleri Var mı?
Hayır. İzin verdiğiniz aracılık hesaplarının sayısında bir sınırlama yoktur. Aslında, istediğiniz kadar ve kurumlar açmanıza izin verecek kadar komisyoncu hesaplarınız olabilir. Aynı kurumda birden fazla aracı kurum hesabına sahip olabilirsiniz. Farklı kurumlarda birden fazla aracılık hesabına sahip olabilir, ilişkilerinizi ve risklerinizi çeşitlendirebilirsiniz.
İndirim Broker ve Tam Hizmet Broker Arasında Fark Nedir?
Tam hizmet aracılık hesabı, sizi, ailenizi ve mali durumunuzu tanıyan özel bir aracıyla çalıştığınız özel bir aracılık hesabıdır. Telefonu alabilir ve onunla konuşabilirsin. Onun ofisine girebilir ve düzenli toplantılar yapabilir ve portföyünüzü tartışabilirsiniz.
Bu tür bir düzenleme için tazminatın bir kısmı genellikle alım satım komisyonlarından gelir, bu nedenle ticaret başına bir indirim komisyoncusu için 5 ila 10 ABD Doları arasındaki oranları ödemek yerine, koşullara bağlı olarak 40 ila 150 $ arasında herhangi bir ücret ödeyebilirsiniz. Bu, maliyetleri artırırken, aynı zamanda, yatırımcıların pozisyonlarını daha uzun süre tutmalarını ve birilerinin elini tutmasını sağlayarak piyasa çöküşleri sırasında sakin kalmalarını teşvik ettiğini öne sürenler de vardır. Sizin mizacınız için hangi yaklaşımın daha iyi sonuç verdiğini kendiniz kararlaştırmanız gerekir.
Buna karşılık, bir indirim komisyoncusu, genellikle günümüzde yalnızca çevrimiçidir, belki de ülke çapında birkaç şubeyle. Her şey oldukça fazla kendin yap ve kendi işlerini yürütmelisin.
Bazı finansal kurumlar her iki modeli de sunar. Daha fazla bilgi edinmek için Tam Hizmet Broker'ı sizin için doğru mu okuyorsunuz ? .
Borsa Komisyoncuları ve Aracı Kurumları Hakkında Daha Fazla Bilgi
Bu, yeni yatırımcıların hisse senedi komisyoncusu seçmeyi, ticaret onayını nasıl okuyacağını ve çok daha fazlasını anlamaya çalışan çok sayıda kaynak içeren hisse senedi brokerleri ve aracı kurumları için başlangıç kılavuzumuzun bir parçasıdır. Ayrıca nakit yönetimi hesapları hakkında bilgi edinin.