Gelişmekte Olan Piyasalarda Bulmak ve Yatırım Yapmak
Finans sektöründe yaygın olarak kabul gören bir standart olan MSCI Emerging Markets Index, şu anda gelişmekte olan pazarlar listesinde 21 ülkeyi barındırıyor.
30 Mayıs 2011 itibariyle, bu ülkeler arasında Brezilya , Şili , Çin , Kolombiya , Çek Cumhuriyeti, Mısır , Macaristan, Hindistan , Endonezya , Kore , Malezya , Meksika , Fas, Peru , Filipinler , Polonya , Rusya , Güney Afrika , Tayvan , Tayland ve Türkiye .
Gelişmekte Olan Piyasaların Özellikleri
Çin ekonomisinin juggernaut'undan Macaristan'ın gelişmekte olan ekonomisine kadar gelişmekte olan piyasalar genellikle bir dizi tanımlayıcı özelliği paylaşıyor. Bu özellikler büyümeyi desteklemeye yardımcı olsa da, yatırım yapmadan önce dikkat edilmesi gereken bazı riskler de vardır.
Bu özellikler şunları içerir:
- Geçiş Ekonomisi - Gelişmekte olan piyasalar genellikle kapalı ekonomiden açık piyasa ekonomisine geçiş sürecinde. Herkes sonucun olumlu politikalar olmasını umarken, artan siyasi ve para politikası riski de vardır.
- Genç ve Büyümekte Olan Nüfus - Gelişmekte olan piyasalar genellikle, yaşlanan işçileri tazeler ve malları tüketerek uzun vadeli güçlü büyüme oranlarını yükseltebilecek genç nüfusa sahiptir. Ancak, daha genç nüfuslar da siyasi istikrarsızlık riskini artırabilir.
- Gelişmemiş Altyapı - Gelişmekte olan pazarlar genellikle bina altyapısının erken aşamalarındadır. Bu, genellikle devlet harcamalarına yönelik bir talep olduğu anlamına gelirken, aynı zamanda işletmeler için daha yüksek maliyetler ve daha az verimlilik anlamına da gelebilir.
- Artan Yabancı Yatırımlar - Gelişmekte olan piyasalar genellikle güçlü doğrudan yabancı yatırımlar görüyor, ki bu da önümüzdeki ekonomik büyümenin iyi bir göstergesi olabilir. Ancak, çok fazla sermaye hızla bir ıslah için olgunlaşmış bir piyasaya yol açabilir.
En İyi Gelişen Piyasaları Bulmak
Gelişmekte olan pazarların yaygın popülerliği (ve finansal sektördeki kısırlık eğilimi) en iyi gelişmekte olan pazarları bulmayı ve hatırlamayı kolaylaştırmıştır. Goldman Sachs'in Jim O'Neill'ı, 2001 yılında en hızlı büyüyen dört pazarı temsil etmek için ilk kısaltmayı yaptı. BRIC - Brezilya, Rusya, Hindistan ve Çin için bir kısaltma - o zamandan beri finansal piyasalarda yaygın bir terim haline geldi.
2005 yılında, Goldman Sachs bu tanımı Next Eleven veya N-11 olarak adlandırdığı on bir ülkeyi kapsayacak şekilde genişletmeye karar verdi. Bu ülkeler arasında Bangladeş, Mısır, Endonezya, İran, Meksika, Nijerya, Pakistan, Filipinler, Güney Kore , Türkiye ve Vietnam vardı. Bu ülkelerden bazıları MSCI Gelişmekte Olan Piyasalar Endeksine dahil edilmemiştir, çünkü MSCI bunları Frontier Markets olarak adlandırdığı gruba dahil etmiştir.
2009 yılında HSBC, Robert Ward tarafından The Economist'ten Kolombiya, Endonezya, Vietnam, Mısır, Türkiye ve Güney Afrika'yı kapsayacak bir dönem olan CIVETS'i tanıtmaya başladı. Ve sonra, 2011 yılında Fidelity Meksika, Endonezya, Nijerya ve Türkiye'yi içeren MINT'leri tanıtmaya başladı. Ama nihayetinde, gelişmekte olan herhangi bir pazarın durumu, herhangi bir zamanda politikasına, siyasetine ve ithalat / ihracat dinamiklerine bağlıdır.
Gelişmekte Olan Piyasaları Portföyünüze İnşa Etmek
Gelişmekte olan pazarlar, büyük bir büyüme potansiyeline sahip ülkeleri temsil eder ve bu da onları iyi dengelenmiş bir portföy için çok önemli bir bileşen haline getirir. Gelişmekte olan piyasalara maruz kalmanın en yaygın yolu Borsa Yatırım Fonlarıdır (ETF'ler). Bu fonlar, birçok gelişmekte olan piyasaya tek bir güvenlikle maruz kalmayı dahil ederek yerleşik çeşitlilik sunmaktadır.
Bazı popüler gelişmekte olan piyasalar ETF'ler şunları içerir:
- iShares MSCI Gelişen Piyasalar Endeksi ETF (NYSE: EEM)
- Vanguard MSCI Gelişmekte Olan Piyasalar ETF (NYSE: VWO)
- BLDRS Gelişmekte Olan Piyasalar 50 ADR Endeksi ETF (NASDAQ: ADRE)
- SPDR S & P Gelişmekte Olan Piyasalar ETF (NYSE: GMM)
Gelişmekte olan piyasalara verilen uygun miktarda maruz kalma veya varlık tahsisi , sıcak bir tartışma olmaya devam etmektedir. Uzmanlar, gelişmekte olan piyasalarda belirli bir portföyün yaklaşık% 5'ine yatırım yapmayı geleneksel olarak tavsiye ettiler.
Ancak, birçok gelişmekte olan ekonominin olgunlaşmasıyla birlikte, bazı uzmanlar şimdi% 8 ila% 10'luk bir tahsise yaklaşmayı önermektedir. Ve bu ekonomiler daha da olgunlaştıkça, bu sayı daha da büyüyebilir.
Bunu akılda tutarak, yatırımcılar her zaman bir yatırım kararı vermeden önce bir finansal danışmana danışmalıdır.
Akılda Tutulması Gereken Şeyler
- Gelişmekte olan piyasalar, hızlı büyüme ve sanayileşme sürecinde uluslardır.
- Gelişmekte olan piyasalar tipik olarak gelişmiş ülkelerden daha yüksek büyüme beklentilerine, ancak daha büyük bir risk profiline sahiptir.
- Çoğu uzman, gelişmekte olan piyasalar için% 5 ila% 10'luk bir tahsisat önermektedir, ancak yatırımcılar herhangi bir yatırım kararı vermeden önce her zaman mali danışmanlarına danışmalıdır .