Bu sorunun cevabını anlamanıza yardımcı olmak için bir senaryo hayal edin. Arka bahçenize bir yüzme havuzu koymak için kredi başvurusunda bulunacağınızı iddia edin. Para ödünç almak isteyen bankaya gidersiniz ve bankacı, mevcut mali durumunuzun bir listesini vermenizde ısrar eder.
Eve gittikten ve ifadelerinizi ve hesap kayıtlarınızı gözden geçirdikten sonra, boş bir kâğıt çıkarırsınız. Kontrol hesaplarınız, tasarruf hesaplarınız , mevduat ve para piyasaları , yatırım fonları , hisse senetleri , tahviller , gayrimenkuller , arabalar, mobilyalar, bilgisayarlar ve daha fazlası dahil olmak üzere, değeri olan her şeyi yazabilirsiniz. Ardından, sayfanın ortasına, ipotek, öğrenci kredileri, kredi kartı borcu , teminat borcu ve daha fazlası dahil olmak üzere borçlu olduğunuz her şeyi not edin. Son olarak, sayfanın alt kısmında, net değerinizi hesaplamak için sahip olduğunuz her şeyden sahip olduğunuz her şeyi çıkarırsınız.
Tebrikler, bir bilanço oluşturdunuz.
Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu Tarafından Gerekli Bilançolar
Banka, kredi değerliliğinizi değerlendirmek için bir bilanço oluşturmanızı istediği gibi, hükümet, halka açık şirketler için hissedarları için yılda birkaç kez bir bilanço oluşturmayı gerektirir.
Mevcut ve potansiyel yatırımcıların bir şirketin mali durumunu yakalamalarına izin verir. Diğer şeylerin yanı sıra, bilanço size, çalışanlarının masasında oturan telefonlara, borç miktarına, kurumsal depoda ne kadar envanter olduğunu ve ne kadar paraya sahip olduğunu, şirketin sahip olduğu eşyaların değerini gösterir. işletmenin kısa vadede çalışması gerekiyor.
Bir şirkete değer verirken genellikle analiz etmek istediğiniz ilk finansal bildirimlerden biridir.
Bir bilançosu analiz edebilmeniz için, nasıl yapılandırıldığını bilmek zorundasınız. Bu yatırım dersi size öğretmeyi amaçlamaktadır. Spesifik olarak, sizi bir bilanço satırında size yönlendireceğim ve arazinin yerleşimini açıklayacağım, böylece bir dahaki sefere karşılaştığınızda kendinizi daha rahat hissedeceksiniz.
Buna rağmen, bir şirket, limited şirket veya sınırlı bir ortaklık bilançosunun, bir işletme teşebbüsünün veya holding şirketinin muhasebe kayıtlarında çok fazla karmaşık madde bulunduğu için, hanehalkı bilançosundan önemli ölçüde farklılaştığının farkındayız. İşletmeler, çoğu insanın bir jumbo jeti nasıl amorti edeceğini ve nasıl maliyetlendireceğini, bir santralin inşaat giderlerini nasıl hesaplayacağını, yoğun bir şekilde perakende alanı için kiralama yükümlülüklerini kaydetmenin yolları gibi her türlü zor soruyla uğraşmak zorundadır. alışveriş merkezi, satın alındığı tarihten bu yana kazanılmış veya değer kaybeden büyük stok stoklarına nasıl değer biçilir, borçlulara verilen banka kredilerinde gelecekteki potansiyel zararlar için rezervler oluşturmak için uygun yöntemdir ve birden çok para birimi varlığını ve borçlarını bir raporlama para birimine çevirir. Birkaç örnek vermek.
Yine de, ilk bakışta ne kadar ezici görünse de, onu tek tek parçalara böldüğünüzde, hiçbirinin özellikle zor bir şey olmadığını anlıyorsunuz. Bunu yapmanın en iyi yolu, bilançonun tüm amacının yönetici, yatırımcı, borç veren, düzenleyici veya buna bakan diğer ilgili taraf için üç soruyu yanıtlamak olduğunu hatırlamaktır:
- Bir şirketin neleri var? (Varlıklar)?
- Bir şirket neye borçludur? (Yükümlülükler)?
- Şirketin sahiplerine kalan tüm borçlar kesildi mi? ( Kitap değeri veya hisse senedi özsermayesi)?
Tüm bu süslü kelimeler, gelişmiş terimler ve muhasebe karmaşıklıkları size, yatırımcıya bu üç şeyi nasıl tahmin edeceğimize dair iyi bir fikir vermek için var olurlar. Eğer amacın bu olduğunu hatırlatırsanız, bilanço analizinin sularına girdiğinizde bunalmazsınız.
Dipnot : Diğer finansal tabloların aksine bilanço, bir tarih aralığını kapsayamaz. Başka bir deyişle, "31 Aralık 2018 itibariyle" iyi olabilir, ancak 1 Aralık ile 31 Aralık arasında bir dönemden söz edemez. Çünkü bir bilanço, eldeki nakit ve günlük olarak değişen envanter gibi kalemleri listeler. Bu derste daha sonra nasıl yapılacağını öğreteceğim birçok oranı hesaplarken, bununla başa çıkmanın yolunun, bir bilançanın sözde "ortalama ağırlıklı" rakamlarını almak olduğunu göreceksiniz. Örneğin, yılın ortalama envanter değerini öğrenmek istiyorsanız, geçen yılın sonunda envanter değerini alır, bu yılki son envanter değerine eklersiniz, sonra ikiye bölünürsünüz. Bu, yıl boyunca neler olup bittiğini yansıtabilecek veya yansıtmayabilecek dönem rakamlarını sonlandırarak çarpıtmalardan kaçınmanıza yardımcı olan hızlı bir hiledir. Bir örnek: Bir imalat işletmesi bir yıl boyunca borcunun tamamını ödemiş ve bilançoda 0 $ 'lık borçlar göstermiş olsa da , gelir tablosunda faiz gideri için bir çizgi görmüşsünüzdir, şaşkın olabilirsiniz. Aynı dönem için bilançoda bekleyen ortalama borcu ağırlayarak, neyin devam ettiğini ve niçin faiz maliyetlerinin olduğu konusunda daha iyi bir fikre sahip olacaksınız.