Tüm Yatırımcı Türleri için Zamanlama Stratejileri
Yatırım fonlarının satın alınması söz konusu olduğunda, tüm yatırımlar bir satın alma ve tutma yatırım stratejisi kullansanız bile bir piyasa zamanlaması biçimidir. Örneğin, bir yatırım fonu satın alma kararı aldığınızda, ne satın almayı ve ne zaman satın alacağınızı seçtiniz. Aynı şey satış tarafında da devam ediyor - hangi piyasayı satacağınıza, kaç hisseye ve zamanlamaya karar verdiğinize, bilinçli olarak "piyasayı zamanlamak" olup olmadığına siz karar verirsiniz.
Tüm yatırım stratejileri ve finansal planlarda olduğu gibi, başarılı olmanın birçok yolu vardır. Sadece sizin için çalışan bir ya da iki strateji bulmanız ve onlarla kalmanız gerekiyor. Pazardaki yatırım fonlarıyla birlikte zaman geçirmek için 10 yol vardır:
1. Yatırımcı'nın En Kötü Düşmanını Aşmak
Efsanevi yatırımcıyı açıklamak gerekirse, Ben Graham, yatırımcının en büyük düşmanı genellikle kendisidir. Belki de bir yatırımcının yapabileceği en büyük hata, korku, açgözlülük, endişe ve kontrol arzusu gibi, duygulanım ve sabır erdemleri tarafından en aza indirilebilecek veya nötralize edilebilecek zarar verici duygularla körleştirilebilir. Karar verdiğinizde, “piyasayı daha çok dışlamak” mümkün olmadığında ve sonuçların genellikle anlık olmadığının farkına varırsanız, genellikle kararlara dayanan, kötü kararlar verme ihtimalini azaltmaya başlarsınız.
Bu kötü kararlar, finansal medya gibi dış kaynaklardan gelebilir. "Piyasa Zamanlaması ile Zengin Hızlı Nasıl Olulur" gibi duygusal düğmelere bastığınız makaleleri okuyor musunuz? Bilgi tüketiminizi mümkün olduğunca gerçeğe dayalı olarak tutmaya çalışın. Ancak, duyguyu uyandırmaktan hoşlanan bir siteyle bağlantıda kalmanız gerektiğini düşünüyorsanız, bunu daha gerçekliğe dayanan başka bir kaynakla dengelediğinizden emin olun.
2. Büyüme vs Büyümeye Karşı Değer
İster yatırım fonlarından oluşan bir portföy oluşturuyor olun ister mevcut yatırım karışımınızın performansını artırmanın en iyi yolunu arıyor olun, piyasa döngüsünün nerede ve büyüme stratejilerinin en iyi sonuç verdiğini anlamak akıllıca olacaktır.
Büyüme stratejileri ( büyüme stoğu yatırım fonları) , adından da anlaşılacağı gibi, ekonomi sağlıklı bir hızla büyürken bir piyasa döngüsünün olgun aşamalarında en iyi performansı gösterir. Büyüme stratejisi, şirketlerin, tüketicilerin ve yatırımcıların, sağlıklı ekonomilerde eşzamanlı olarak ne yaptığını yansıtır - gelecekteki büyümenin gittikçe artan beklentilerini kazanır ve bunu yapmak için daha fazla para harcar. Teknoloji şirketleri, değerli metal fonları gibi enerji veya alternatif alanlar gibi diğer sanayi sektörleri gibi iyi örneklerdir. Tipik olarak yüksek değerde olurlar ancak çevre doğru olduğunda bu değerlemelerin ötesine geçmeye devam edebilirler.
Değer stratejileri ( değer stoku yatırım fonları ) durgun ortamlarda tipik olarak büyüme ve karıĢımdan (endeks) daha iyi performans gösterir. 2002'de "nokta com balonu" tamamen patladığında ve büyümenin köşede olduğu zaman düşünün. Daha yakın zamanda 2008, Büyük Durgunluğun zirvesi, değerin büyümeye egemen olduğunu gördü.
3. Küçük Cap Stoklarına Yatırım Yapmak için En İyi Zaman
Küçük çaplı hisse senedi fonlarına yatırım yapmak için en uygun zaman geldiğinde, geleneksel akıl karışıktır. Bazıları, yükselen faiz oranı ortamlarında en iyi sonuçları verdiklerini, ancak küçük oranlı hakimiyetin, faiz oranlarının nispeten yüksek ve düşen olabileceği durumlarda, ekonomik iyileşmenin erken dönemlerinde gerçekleşebileceğini söylüyor. Gerekçe, küçük şirketlerin büyümekte olan ekonomilere daha büyük şirketlerden daha hızlı bir şekilde yeniden başlayabilmeleridir, çünkü kolektif kaderi onların büyümesine yardımcı olmak için doğrudan faiz oranlarına ve diğer ekonomik faktörlere bağlı değildir. Sudaki küçük bir tekne gibi, küçük şirketler de daha hızlı hareket edebilir ve dev okyanus astarları gibi hareket eden büyük şirketlerden daha hassas bir şekilde ilerleyebilirler.
4. Karşılıklı Fon Akımları İle Zamanlama
Genellikle "fon akışları" olarak adlandırılan yatırım fonu akışları, yatırımcıların paralarını yatırım fonlarına nasıl yatırdıklarını göstermektedir.
Akımlar, yatırım fonlarına giren veya çıkan dolarların ölçüsüdür. Bazı yatırımcılar fon akımlarını öncü bir ekonomik gösterge olarak kullanmaktadır, bu da ekonominin yakın gelecekte hangi yöne gidebileceğine dair ipuçlarının, yatırım fonu yatırımcılarının bugün nasıl yatırım yaptığını gözlemleyerek elde edilebileceği anlamına gelmektedir. Örneğin, fon akışları pozitifse - yatırım fonlarına daha çok dolar akıyor - yatırımcılar bunun ekonominin yakın gelecekte olumlu yönde ilerlediğine işaret edebilir.
5. Bear Market Yatırım Fonlarını Kullanmak
Ayı piyasası fonları, piyasa düştüğünde para kazanmak için tasarlanmış ve tasarlanmış yatırım fonu portföyleridir. Bunu yapmak için, piyasa fonları kısa pozisyonlara ve türevlere yatırım yapar, dolayısıyla getirileri genellikle gösterge endeksinin ters yönünde hareket eder. Bu nedenle, ayı piyasası fonlarını kullanmanın en iyi zamanı, bir boğa piyasasının sonuna yakındır ya da yatırımcı bir ayı piyasasına dair güçlü kanıtlar görmesidir.
6. Sektörleri Sektörlerle Zamanla
Sağlık hizmetleri, finanslar ve teknoloji gibi birçok farklı sanayi sektörü vardır ve her sektör, ekonomik genişleme ve daralmanın çeşitli aşamalarında iyi bir eğilim göstermektedir. Bu nedenle piyasayı sektör fonları veya ETF'lerle zamanlamak mümkündür. Hisse senedi piyasasının zaman aşımına uğramasına ilişkin herhangi bir kanıtlama yöntemi bulunmamakla birlikte, üç veya dört sektör fonu ya da her biri% 5 oranında tahsis edilen ETF'ler gibi bir yatırım portföyüne küçük bölümler halinde sektörler eklemek, çeşitlendirmeyi (riski en aza indirgemek) ve potansiyel olarak portföyü artırabilir. döner.
7. Momentum Yatırım: Zamanlama ve Strateji
En yaygın olarak ve özellikle de momentum yatırım stratejisini yakalamak için tasarlanmış yatırım fonları ile, fikir "yüksek satın almak ve daha yüksek satmaktır." Örneğin, bir yatırım fonu yöneticisi, yükselen fiyat eğilimlerinin devam edeceği beklentisiyle fiyatta tutarlı bir değerlenme eğilimi gösteren büyüme stokları arayabilir. Bu zamanlama genellikle hisse senedi fiyatlarının genellikle birkaç yıldan fazla sürdüğü ve ekonomik döngünün olgun aşamalara yaklaştığı bir boğa piyasasının ikinci aşamalarındadır.
Çoğu yatırımcı için en iyi yaklaşım, Vanguard Growth ETF (VUG) veya Fidelity Growth Company (FDGRX) gibi aktif olarak yönetilen büyüme yatırım fonu gibi iyi bir büyüme endeksi döviz ticareti fonunu kullanmaktır.
8. Taktik Varlık Tahsisi Kullanımı
Taktik varlık tahsisi, üç ana varlık sınıfının (hisse senetleri, tahviller ve nakit) portföyün getirilerini en üst düzeye çıkarmak ve riskleri asgariye indirgemek, yani endeks gibi karşılaştırmaya göre yatırımcı tarafından aktif bir şekilde dengelendiği ve ayarlandığı bir yatırım şeklidir. Bu yatırım stili, temel olarak varlık tahsisine ve ikincisi de yatırım seçimine odaklandığı için teknik analiz ve temel analizlerden farklıdır.
Taksitli kılan bu yatırım tarzının bir parçası, tahsinin hakim (veya beklenen) piyasa ve ekonomik koşullara bağlı olarak değişmesidir. Bu şartlara ve yatırımcının hedeflerine bağlı olarak, belirli bir varlığa (veya birden fazla varlığa) tahsis, nötr ağırlıklı, aşırı ağırlıklı veya düşük ağırlıklı olabilir.
Taktiksel varlık tahsisinin mutlak piyasa zamanlamasından farklı olduğu, çünkü yöntemin yavaş, kasıtlı ve yöntemsel olduğu, zamanlamanın ise genellikle daha sık ve spekülatif ticaret içerdiğini not etmek önemlidir. Bu nedenle, taktik varlık tahsisi, yatırımcı, varlık türlerini ya da yatırımları terk etmemek, aksine ağırlıklarını ya da oranlarını değiştirmek zorunda olmadığından, bazı pasif yatırım, alım ve tutma nitelikleri olan aktif bir yatırım tarzıdır.
9. Teknik Analiz Kullanarak
Teknik analiz, hisse senedi gibi yatırım menkul kıymetleri hakkında bilinen tüm bilgilerin zaten bu menkul kıymetlerin fiyatlarına dahil olduğunu belirten etkin piyasa hipotezi (EMH) tarafından tartışılan bir piyasa zamanlama tekniğidir. Bu nedenle, herhangi bir analiz, yatırımcıya diğer yatırımcılara üstünlük sağlayabilir. Teknik tüccarlar, gelecekteki kalıpları ve eğilimleri tahmin etmek amacıyla son fiyat kalıplarını ve mevcut piyasa trendlerini tanımak için sıklıkla grafikler kullanırlar. Farklı bir deyişle, teknik tüccarın gelecekteki piyasa hareketleri hakkında göstergeler olarak adlandırılan belirli ipuçlarını veya sinyallerini sağlayabilen belirli modeller ve eğilimler vardır. Örneğin, bazı kalıplara "kafa ve omuzlar" veya " fincan ve kulp " gibi açıklayıcı isimler verilir. Bu şablonlar şekillenmeye ve tanınmaya başladığında, teknik tüccar modelin veya trendin beklenen sonucuna göre yatırım kararları verebilir.
10. Satın Al ve Tut Stratejisi
Evet, satın alma ve tutma bile bir piyasa zamanlaması şeklidir! Hisseleri, tahvilleri, yatırım fonlarını veya ETF'leri her satın aldığınızı düşünüyorsanız, zaman ve hisse senedi miktarını veya dolar tutarını seçiyorsunuz , satın almayı zamanladınız ! Alış-ve-tut'un büyük bir kısmı pasif yatırım olarak görülse de, özellikle yatırımcılar dolar-maliyet ortalamaları gibi taktiklerle "kurup unutur" felsefesini kullandıklarında, satın alma ve tutma, en ufak bir etkiye sahip olsa da zamanlamadır.
Piyasa zamanlaması genellikle, düşük fiyatlardan satın alma ve yüksek fiyatlarda satış yapma niyetiyle daha kısa dönemlerde bir yatırımcıya alım satım yapmakta, buna karşılık alış ve satış, genellikle, fiyatın az veya hiç bir bedeli olmaksızın, periyodik aralıklarla satın almayı amaçlamaktadır. uzun süre tutulması.
Dahası, alım-satım yatırımcısı, daha uzun süreli tutulmanın diğer stratejilerden daha az alım satım gerektirdiğini tartışacaktır. Bu nedenle yatırım maliyetleri en aza indirilir ve bu da yatırım portföyünün toplam net getirisini artıracaktır. Basitçe söylemek gerekirse, yatırımcıların satın aldıkları ve tuttukları "piyasadaki zamanın", "piyasanın zamanlaması" na göre daha ihtiyatlı bir yatırım tarzı olduğuna inanıyorlar.
Piyasa Zamanlamasında Dikkatli Bir Kelime
Piyasa zamanlaması, yatırımcının yatırım kararları vermesi, geleceğe yönelik tahminlere dayanarak yatırım menkul kıymetlerini alıp satması olan bir yatırım stratejisidir. Fakat Piyasa Zamanlaması Bilge mi? Yatırım fonu yatırımcısı için piyasa zamanlamasının akıllıca olup olmadığının sorusu başka bir soru sorarak cevaplanabilir: Geleceği tahmin etmek mümkün mü? Kısa cevap 'Hayır'. Bununla birlikte bir piyasa zamanlayıcısı, yüksek fiyatlarda hisse senedi veya yatırım fonu satın almanın ve gelecekteki piyasa ve ekonomik faaliyetlerini değerlendirmelerine dayanarak düşük fiyatlarda satılmanın mümkün olduğuna inanmaktadır.
Çoğu zaman piyasa zamanlamasının kısa süreler boyunca mümkün olabileceğini kabul eder, ancak borsa hareketlerini uzun süre boyunca tutarlı ve doğru bir şekilde öngörmek daha zordur. Bir kimse geleceği tahmin edebilir ama bu tahminlerin gerçekleşeceği anlamına gelmez. Ortalama yatırımcı için uzun vadeli tutulan yatırım fonlarının çeşitlendirilmiş portföyü en iyi stratejidir. Bir yatırım fonları portföyü oluşturmak, yatırımcının yatırım hedeflerini (örneğin zaman ufku, finansal hedefler) ve risk toleransını (hisse senedi piyasasının iniş ve çıkışlarına ilişkin duygular veya duygular) dikkatle değerlendirdiğinde en iyi şekilde uygulanır.
Feragatname: Bu sitedeki bilgiler sadece tartışma amaçlıdır ve yatırım tavsiyesi olarak yanlış değerlendirilmemelidir. Hiçbir koşulda, bu bilgiler hiçbir zaman menkul kıymet almama veya satmayla ilgili bir tavsiyeyi temsil etmez.