TIPS Yatırım Fonları Sizin İçin?
TIPS yatırım fonları yatırımcılara birçok avantaj sunar. İPUÇLARI ABD Hazinesinin tahvilin düzeltilmiş anaparası üzerinde bir kupon ödemesi yapan tahvillerdir. Tahvil, Tüketici Fiyat Endeksi (enflasyonun bir ölçüsü) oranı ile yarı yıllık bazda ayarlanır.
Bu nedenle, TIPS'nin ayarlanmış anaparayı vadeye ve kupon ödemelerine geri dönerek enflasyona ayak uydurduğu söylenir.
Posta pulu maliyetinin 1970’te ne olduğunu hatırlıyor musunuz? 0,6 dolardı. 2009'da pulun maliyetinin ne olduğunu biliyor musunuz? Hatırlayamıyorum, ama 1970’ten çok daha fazla olduğunu biliyorum. Posta pulu fiyatındaki artış, enflasyonun klasik bir örneğidir.
İPUÇLAR Fonları Artıları
Hazine Enflasyon Korumalı Menkul Kıymetlere yatırım fonları aracılığıyla yatırım yapabilir ve yatırım fonlarının sunduğu avantajlardan birçoğunun tadını çıkarabilirsiniz:
- Profesyonel Yönetim - Fon yöneticileri, ikincil piyasada düşük fiyatlı TIPS arayarak değer katar.
- Çeşitlendirme - Değişen vadeler içeren TIPS, daha çeşitli bir portföy yaratan bir TIPS fonuna sahip olacaktır.
- Kullanışlılık - Bir TIPS tahvili satın almadan farklı olarak, bir TIPS fonu tek başına satın alınabilir ve tek dolara satılan miktarlarda satılabilir. Yatırımcıların vade sonunda TIPS'yi kullanması gerekmeyecek, ancak yatırım fonlarının TIPS'ye sürekli maruz kalabileceği güvence altına alınacaktır.
- Yatırımlar - TIPS tahvillerinin aksine, TIPS'ten elde edilen gelir otomatik olarak bir satış bedeli olmaksızın fonda yeniden yatırım yapılabilir.
İPUÇLAR Fonları Eksileri
- Volatilite - TIPS tahvillerinin aksine, TIPS yatırım fonlarının vadesi yoktur, dolayısıyla nakit çıkışı yapmak isteyen yatırımcılar mevcut fiyatı kabul etmelidir (ki bu yatırımlar başlangıçta yatırılan miktardan daha yüksek veya daha düşük olabilir).
- Ücretler - TIPS tahvilleri için alınan işlem ücretinin ötesine geçen TIPS yatırım fonu satın alma ile ilgili ücretler vardır.
İPUÇLARI Yatırım Fonları Vergi İpuçları
TIPS yatırım fonlarındaki yatırımcılar, her yıl hem yıllık gelir hem de düzeltilmiş anapara tutarı (yani, TÜFE'ye göre anapara tutarındaki artış) üzerinden vergilendirilmektedir . Düzeltme üzerindeki vergi “hayali gelir” olarak adlandırılır, çünkü yatırımcıya faiz veya temettü ödemesi şeklinde düzeltme yapılmaz.
Birçok TIPS yatırım fonu, ana düzeltilmiş kısmı temettü olarak ödeyecek, ancak temettüleri yeniden yatırıyorsanız, bu dilsiz bir noktadır. Hala temettü almıyorsunuz, ancak temettü ödemesinde gelir vergisi ödersiniz. Bu nedenle, pek çok yatırımcı, vergilendirmeyi önlemek için TIPS'yi vergi ertelenmiş bir emeklilik hesabında tutmayı tercih ediyor (örneğin IRA).
İPUÇLARI Yatırım Fonları Nihai İpucu
Tuhaf görünebilir, ancak bir TIPS yatırım fonu satın almak, müdürünüzü mutlaka korumaz. Kısa vadede, TIPS fonları değişken olabilir. İPUÇLAR, gelecekteki enflasyon oranlarının beklentilerine dayanarak günlük olarak fiyatlandırılır (ve bu değer de faiz oranlarındaki değişikliklerden etkilenir). TIPS tahvilleri size aitse, düzeltilmiş anaparamızın vadesi geldiğinde size ulaştığından emin olabilirsiniz.
Ancak, bir TIPS yatırım fonu olgun değildir. Paranızı geri çekmek istediğinizde, yatırımınızın tamamını alacağınızın garantisi yoktur.
Bir spekülatör değilseniz, sabit gelir portföyünüzün bir kısmı için uzun vadeli enflasyon koruması için TIPS yatırım fonları satın alın.