Ödül ve risk ilişkisinin mitlerini inceleme
Mitlerin Matematiksel Kökleri
Mutlak yüzdelere bakıldığında yukarıdaki iddialar doğru görünmektedir. Stoklar daha yüksek getiri sağlar ve tahvillerden daha oynaktır. Ancak gün tüccarları mutlak getiri veya mutlak volatilite ile uğraşmazlar. Bir hisse senedi% 10 arttığından, hesabınızda% 10'luk bir kazanç yaptığınız anlamına gelmez; Hesap sermayenizi hareket halindeyken% 0,1 veya% 50 artırmış olabilirsiniz. Bu hareket aynı zamanda, sermayenin% 10'unun,% 10'luk hisse senedi taşınmasına rağmen, risk altında olduğu anlamına gelmez.
Bir hisse senedinin 30 dolardan işlem göreceğini ve satın alacağınız bir sinyal aldığınızı varsayalım. 50.000 $ 'lık bir hesabınız var ve hisse senedinizin% 1'ini ticarete yatırmaya hazırsınız : 500 $. Hisse senedi daha sonra% 10 artarak 33 $ 'a çıkıyor.
Ticarette ne kadar tasarruf yaptığınız sadece borsadaki volatilite ile değil, aynı zamanda% 1'lik toleransınız dahilinde işlem yapmayı da tercih ediyor.
Eğer 30 $ 'dan satın alırsanız ve 29.90 $' lık bir stop loss 'a verirseniz, her payın üzerindeki riskiniz 0.10 $' dır. Ticarette 500 $ 'ı riske atabildiğinizden, 5000 hisse satın aldınız.
Bu işlem kaldıraç gerektirir çünkü işlemin tamamlanması için 150.000 $ 'a ihtiyacınız vardır (4: 1 kaldıraç günlük işlemciler için yaygındır, dolayısıyla bu bir sorun değildir).
Fiyat ralli ve 3 $ kar ve 15,000 dolarlık bir kazanç için hisselerinizi satıyorsunuz. Toplam hesap sermayesi için% 30'luk bir geri dönüş yatırdınız.
Bunun yerine, durağınızı 29,50 ABD dolarına indirerek, her bir hisse başına 0,50 $ 'lık riske attığınızı varsayalım.
Bu nedenle pozisyon büyüklüğünüz 500 $ / $ 0.05 = 1000 adettir. 1000 hissenizi 3000 $ 'dan 33 $' a satıyorsunuz, bu da hesap sermayesi için toplamda% 6'lık bir getiri sağlıyor.
Gün tüccarları genellikle bir günde% 10 hamlede yer almayacaklardır (büyük olasılıkla bütün hareket değil), çünkü bu tür hareketler nadirdir, ancak matematik% 0.1 veya% 15 hareket eden bir varlıkla uğraşırken aynıdır. gün ( Bu Filtreleri Kullanarak En Büyük Hamle ile Gün Ticaret Stokları bulun ).
Bu Bilginin Günün Ticaretine Nasıl Dahil Olması
Birçok tecrübeli tüccar bile uçucu varlıklardan uzaklaşır, çünkü değerlerine değer vermek için daha fazla risk almaları gerektiğini düşünürler. Bu doğru değil. Bir durma kaybı koyarak kendinizi ortaya çıkarmak istediğiniz risk miktarını sınırlandırırsınız. Tüm işlemler, hesabınızın ne kadarını riske attığınıza, stop loss seviyenize ve sonuçtaki pozisyon büyüklüğüne bağlıdır. Win Rate ve Risk-Reward Oranlarını Kullanarak Day Trade'de Daha Fazlasını Görün.
Yatırımcıların uçucu hisse senedi veya piyasalarda işlem yapması gerekmiyor, ancak onlardan uzaklaşmaya da gerek yok.
Çok küçük riskli bir işlem yapabileceğiniz ticaret fırsatlarını bekleyin (giriş noktasına yakın kaybı durdurun). Hasta olmanın ve bu fırsatları beklemenin daha büyük bir pozisyon büyüklüğü alınabilir ve varlık ne kadar değişken olursa olsun risk sınırlıdır.
Uçucu hisse senetleriniz değilse, sakin hisse senetleriyle ticaret yapabilirsiniz, ancak daha büyük pozisyonlarda işlem yaparak büyük miktarda getiri elde edebilirsiniz (alım satım uçucu hisselere göre daha büyük pozisyon büyüklüğü). Ne tür bir hisse senedi veya varlık sattığınıza bakılmaksızın, pozisyonunuzu kontrol eden ve sizin elinize ne kadar yüklediğinizi kontrol eden riskinizi kontrol edersiniz.
Daha büyük konum boyutları çıkmak ve kaymaya sebep olmak için daha zor olabilir, bu yüzden farkında olunması gereken bir şey.
Son söz
Mutlak düşünmekten kaçının: "Stok% 10 arttı,% 10 kaybettim / yapabilirdim." Önemli olan, her bir tüccarın kendi risk ve ödül parametrelerini nasıl oluşturduklarıdır ve bu da pozisyon büyüklüğünü etkiler. Daha büyük bir durma kaybıyla daha küçük bir konum boyutunu veya daha küçük bir durma kaybıyla daha büyük bir pozisyon almayı tercih edebilirsiniz (giriş fiyatına daha yakın). Her iki durumda da risk kontrol edilir, ancak sabırlı olunarak ve durağın küçük olduğu (yani daha büyük bir konum anlamına gelir) fırsatların beklendiği ve potansiyel ödülün büyük olduğu durumlarda, herhangi bir varlık büyük bir ticaret fırsatına dönüştürülebilir.
Hangi piyasaların ticaret yapılacağının seçilmesi ile ilgili olarak, tarihsel volatilite ve geri dönüşler, ne kadar risk veya kâr potansiyeline sahip olduğunun değerlendirilmesi için temel teşkil etmemelidir - risk belirlenir ve her bir ticarete göre değişir.