Hisse fiyatının takıntılı fiyatına olan önemsiz, temettüler yatırımcı zenginliklerinin anahtarıdır.
Yatırım manşetlerine bir göz atın ve bu kaçınılmaz: Borsalar ve hisse fiyatları güne, enerji ve yüksek teknoloji gibi sektörler yakın bir gelecekte geliyor.
Savant Capital Management ile CFP olan Grant Moore, “Günlük borsa fiyatlarından kaçmak zor” diyor. “Haberlerde, telefonunuzda veya kağıda bir uygulamada olsun, S & P ve Dow her yerde görünür.”
Ah, ama temettünün taksimi ya da bazıları için ho-hum temettü ne olacak? Ufak temettü mü? Bu manşet ısırığı olmayan temettü mü?
Çok sık olarak bu ödemeler - hissedarlara üçer aylık fazla kazançlar nedeniyle uzatılır - bazı yatırımcılar tarafından düşük saygınlık içinde tutulur veya gözden kaçırılır. Kısmen, bu bir jargon sorusu: Ne de olsa bir temettü nedir? Herkesin anlayabileceği fiyatları paylaşabilirsiniz. Stok bölmeleri mantıklı görünüyor. Ama Wall Street topağı değişmezse ne temettü?
İlk olarak, hızlı bir primer: Balance'ın Yeni Başlayanlar Uzmanı için Yatırım Yapması, “Bir şirketin hisse senedine bölünmesi ve bazen Yönetim Kurulunun farklı hissedarlar arasında kazanılan kârın bir kısmını bölmeye karar verdiğini” açıklıyor. ve bu kazançları kesmek için onlara bir çek postalayın. " Şöyle devam ediyor: "Örneğin, bir işletme vergi sonrası kârda 100 milyon dolar kazandığında, yönetim kurulu 50 milyon dolarlık temettü ödemeye ve diğer yarısını genişletmeye, borcu azaltarak veya yeni bir ürün çıkarmaya karar verebilir."
Yeterince basit, değil mi?
Temettülerin Değeri
Ve değerlerine gelince, uzun vadede düşünün. Yeniden yatırılan bir temettü daha fazla stok anlamına gelir, bu da stoklar merdiveni tırmanırken daha fazla zenginlik anlamına gelir. “Temettüler, zaman içinde tutarlı nakit akışı sağlayabilir, böylece yatırımcılar, sadece temettü üzerinde yaşayabiliyorsa, hisse senedini satmaya bile ihtiyaç duymazlar” diyor Moore.
“Sonuç olarak, sadece hisse senedi fiyatına çok fazla vurgu yapılmaktadır.”
YH & C Investments başkanı ve Covestor portföy yöneticisi Yale Bock, “Uzun bir süre boyunca yeniden yatırılan temettüler, özellikle hisse senetleri takdir ederse, büyük miktarda hisse alabiliyor. Uzun vadede, “geri dönüş analizi toplam getirinin - sermayenin değer kazanmasının artı gelirin yaklaşık yüzde 40'ını - temettülere atfediliyor” dedi.
“Yatırımcılar genellikle temettülerin önemini kabul etmiyor” diye ekliyor Philadelphia'daki bir varlık yönetimi ve yatırım şirketi olan Pennsylvania Trust'ın kıdemli başkan yardımcısı ve portföy yöneticisi Douglas H. DeLong. “Ancak, Strategas Research Partners tarafından yapılan bir araştırmaya göre, temettüler, son 85 yılda piyasanın toplam getirisinin yarısından fazlasına katkıda bulundu.”
Öyleyse tekrar edelim: “Toplam getirinin yaklaşık yüzde 40'ı temettülere atfediliyor.” Ve: “Kâr payları, son 85 yılda piyasanın toplam geri dönüşünün yarısından fazlasına katkıda bulundu.”
Sonuçta, temettülerin hepsi seksi.
Temettü Hisse Senedi Toplama
Temettü değeri için hisse senedi seçerken aramanız gereken bazı önemli noktalar şunlardır:
1) Bazı temettü kralları radarın altından uçarlar. Yolda, yolun altında.
Örneğin, Chicago merkezli Dover Corp. (ticker: DOV). Kesinlikle LinkedIn Corp. (LNKD) veya Twitter (TWTR) yüksek teknoloji boyutta yoksundur. İş akışkan yönetimi, endüstriyel ürünler ve üretim destek sistemleri üzerinde yoğunlaşmıştır. Esneyin.
Ancak bu gösterişli teknoloji şirketleri, 2016 boyunca sorunla dalga geçerken, Microsoft Corp. (MSFT) tarafından kurtarılan LinkedIn, Twitter'da hala bir #superslump var —Dover, 61 yıllık 60'ın üzerinde bir yıllık temettü kazanma çizgisine sahip. DOV'un temettü hisse başına 42 senttir: 10 yıl önce hisse başına 16 sentten iki kat fazla. Eylül 2015'te, ETF Daily News, Dover'ı bir numaralı temettü başardı.
Bunu, herkesin yatırım radarındaki bir şirket olan Apple (AAPL) ile karşılaştır. Steve Jobs'un geçmesinden beş ay sonra 2012'ye kadar temettü dağıtmaya başlamadı.
En son teknoloji devi onları verdi mi? 1995: İlk MacBook Pro dizüstü bilgisayarından dokuz yıl önce.
Geçen ay Apple, hisse başına 57 sentlik bir temettü ilan etti. Bu tam olarak bir çığ çığlığı değil ve 2014'te bu kez verilen 3.05 $ 'dan çıkış yolu. Doğru, iZilch'den daha iyi. Fakat Jobs'un kendisi temettü değeri için yatırım yapıyor olsaydı, Dover daha mantıklı ve kazançlı bir seçim olurdu.
2) Diğer temettü kazananları, iadeler açısından neredeyse kesin bir şeydir. Johnson & Johnson (JNJ) finansal olarak “kar payı aristokratı” olarak bilinir. 54 yıldır - John F. Kennedy'nin Beyaz Saray'dayken - New Jersey merkezli sağlık hizmetleri ve ilaç devi her bir kâr payını arttırdı. yıl. Güçlü Apple bile, sadece dört kısa yıl boyunca kesintisiz bir ipi yönetmedi.
Mayıs ayında, J & J'nin temettü, yüzde 6,7 oranında çarpıcı bir artış gösterdi ve pay başına 75 sent'in üç ayda 80 sente çıkarılmasıyla sonuçlandı. Tabii, Band-Aid çeşit paketinin maliyeti yaklaşık 12 dolar. Ancak 54 yıldan fazla süredir ve hisse senetlerine temettülerin otomatik olarak yeniden yatırılması, muhtemelen bir yarıyı doldurmak için yeterli bandaj satın alabilirsiniz.
Şimdiye kadar 2016'da JNJ, hisse başına 2.56 sent, yani 100 hisseye sahip olmanız durumunda yılda 256 ABD doları ödedi. Bock, “Gelecek yıl, yeniden yatırılan 256 dolarlık dolar, hisse başına 2,56 dolar daha artıyor, artı artış ise yüzde 5 - 8,” diyor Bock.
3) Temettüler, emeklilik borcu anlamına gelebilir. Paoli, Pennsylvania merkezli bir borsa yatırım fonu olan Pacer ETFs'in başkanı Sean O'Hara, bu durumun bir dizi temel etkene bağlı olduğunu söylüyor. “Yüksek serbest nakit akışı getirisi ve yüksek temettü stokları olan hisse senetleri, özellikle emekliler olmak üzere yatırımcılar için iyi stoklar olduğunu savunuyoruz. Daha yüksek gelir elde ederler, daha geniş bir büyüme potansiyeline ve daha az riskli temellere sahip geniş tabanlı endekslere ya da diğer hisse senetlerine göre daha aşağı risk yönetimine sahiptirler. ”
4) “Cetvel stokları” nı arayın. Güvenilir temettü getirilerini araştırırken, bu basit grafiksel alıştırmayı deneyin. Temettü ödemelerinin başlangıcından sonuna kadar bir grafik üzerinde bir cetvel yerleştirin. Şimdi, çoğu noktanın cetvele çok yakın olduğu şampiyonlara bakın. “Colgate Palmolive (CL), Procter & Gamble (PG) ve Coca Cola (KO), cetvel stoklarının örnekleridir,” diyor Bob Johnson, Pennsylvania'daki Bryn Mawr'daki Amerikan Finansal Hizmetler Koleji'nin başkanı ve CEO'su. “Temettü stokları, temettü artışındaki tutarlılık nedeniyle temettü yatırımcıları için ideal”
Ya da, eğer tercih ederseniz: Onlar zenginliğin yaratılmasının büyük bir ölçüsüdür.