Ticaret malları dünyasında, karar verirken mümkün olduğu kadar çok ipucu aramak önemlidir. Piyasaların analizi disiplin ve sıkı çalışma gerektirir. Bununla birlikte, bu zor iş karmaşık bir bulmacanın parçalarını bir araya getirdiğinizde para ödeyebilir. Karar verme sürecinde iki tür analiz vardır. Teknik analiz, grafiklerin, fiyat momentumunun ve desenlerin incelenmesini içerir.
Temel analiz , arz ve talep resmi - üretim ve tüketime odaklanır.
Vadeli borsalarda işlem gören tüm emtialarda piyasa akışını ve duyarlılığını anlamak için kullanmak istediğim iki araç, hacim ve açık ilgi. Bu iki ölçüm genellikle fiyat hareketlerini onaylar veya geçersiz kılar. Fiyat yönünün anlaşılması söz konusu olduğunda, hacim ve açık ilgi önemli teknik ölçümlerdir.
hacim
Hacim, belirli bir piyasada işlem gören toplam vadeli işlem sözleşmesi sayısıdır. Hacim ne kadar yüksek olursa, bir vadeli işlem sözleşmesi ya da emtia daha aktif ya da daha likittir. Teknik analistler hacmi bir araç olarak kullanıyor çünkü fiyat trendini doğruladı. Bir piyasa fiyatta daha yüksek veya daha düşük hareket etmeye başladığında, analist fiyat hareketinde işlem hacmini hemen araştıracaktır. Yükselen fiyat ile birlikte artan hacim genel olarak güçlü boğa piyasası eylemini teyit eder veya onaylar.
Düşen fiyatla birlikte yükselen hacim genellikle güçlü ayı piyasası eylemini doğrular veya onaylar. Teknisyenler ayrıca hacim tersine çevirmek için bir araç olarak hacim kullanırlar. Düşen hacim yükselen ya da düşen fiyatlara eşlik ettiğinde, bir teknik analist genellikle bir piyasanın belirli bir yönde buhardan dışarı aktığı sonucuna varacaktır.
Ardından, fiyatın mevcut trendden geri kalacağı bir destek noktası, genellikle destek veya direnç aramak için zaman olur.
Hacim verileri çoğu grafik paketlerinde genellikle ücretsiz olarak kullanılabilir ve vadeli piyasalarda işlem gören malların yanı sıra emtialarda da görülebilir. Hacim önemli bir araç olsa da, açık ilgi, yatırımcılar ve tüccarların izlemesi gereken önemli bir diğer teknik metriktir.
Açık ilgi alanı
Açık faiz, belirli bir mal için vadeli işlem sözleşmelerinde açık ve henüz kapatılmamış uzun ve kısa pozisyonlar toplam sayısıdır. Hacim işlem gören her sözleşmeyi sayarken, açık faiz sadece açık piyasa riski taşıyan sözleşmeleri saymaktadır. Bu, piyasa katılımcılarının belirli zamanlarda ne düşündüğünü ve ne yaptığını anlamaya geldiğinde önemli bir araçtır. Yükselen açık ilgi, hareketin ardındaki gücü gösterir. Bir piyasa daha yüksek veya daha düşük hareket ederse ve bu açık hareket, bu harekete eşlik ederse, genellikle hareket yönünün doğrulanmasını işaret eder ve fiyatın aynı yönde devam etmesi muhtemeldir. Açık ilginin azaltılması, piyasa katılımcılarının yeni pozisyon almadıkları ve mevcut olanları kapattığı için bir piyasanın daha az aktif ticaret dönemine girdiğine işaret edebilir.
Şans eseri, Şikago Ticaret Borsası ( CME ) ve Kıtalararası Borsa ( ICE ) gibi emtia borsaları günlük ve bazı durumlarda gerçek zamanlı olarak hacim ve açık faiz verilerini yayınlamaktadır. Emtia Vadeli İşlemleri Ticareti Komisyonu ( CFTC ), Cuma öğleden sonraları her hafta Tüccarların Taahhüt Taahhüdü raporunu yayınlar. Bu rapor, piyasa katılımcılarının farklı sınıflarına göre açık faizi ortadan kaldırmakta ve uzun veya kısa pozisyon tutup tutmadıklarını özetlemektedir. CFTC raporu, üreticiler, tüccarlar, işlemciler, kullanıcılar, takas bayileri, parayı yönetenler, diğer raporlanabilir pozisyonlar ve rapor edilemeyen pozisyonlar tarafından tutulan pozisyonları listeler. Belli bir emtia kontrat sözleşmesinde kimin ne yaptığını tam olarak anlamaya gelince, bu açık ilginin parçalanması son derece yararlı olabilir.
Pazarlarınızın genel analizinin bir parçası olarak hacmi ve açık ilgiyi birlikte kullanmak, daha iyi bir yatırımcı veya yatırımcı olmanıza yardımcı olacaktır. Hacim ve açık faiz, piyasa yapbozunun çözülmesi ve fiyat yönüyle ilgili eğitimli ve doğru bir görüş oluşturulması söz konusu olduğunda iki önemli parçadır.