Düzenleyiciler sizi koruyacaklar
Wall Street'e kim döndü? Borsada con oyunlarından sizi koruyan ve hisse senedi brokerleri dolandırıcılığı kim? Bireysel yatırımcılara dikkat çeken karmaşık bir düzenleyici yapı mevcuttur.Bu sistem ne kadar iyi çalışır bazen tartışmaya açıktır; Ancak, yatırımcıların büyük çoğunluğu için çalışır. Her ne kadar New York Borsası'nda piyasa uzmanı firmalarını 240 milyon dolar değerinde para cezasıyla kendi çıkarları üzerinden ticaret yapmak için okurken, sistemin bizi nasıl koruduğunu görmek zor.
Karşılıklı şirket yöneticileri hakkında bilgi sahibi olmanız halinde, piyasa kendi hesabına (büyük bir hayır-hayır) veya borsaya kayıtlı bir yaşlı insanın emeklilik hesabına kapattıktan sonra işlem yapmak, bekçilerin nerede olduğunu merak ediyor.
Son derece Düzenlenmiş
Bununla birlikte, menkul kıymetler sektörü, Amerika Birleşik Devletleri'ndeki en yüksek düzeyde düzenlenmiş işletmelerden biridir.ABD Kongresi yığının en üstünde. Yapının çoğunu yarattı ve endüstrinin nasıl çalıştığını etkileyen önemli yasaları geçer. Ayrıca Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu ve düzenleyici görevlerde yer alan diğer ajanslar için bütçeleri de yetkilendirir.
SEC, menkul kıymet sektörünü denetlemekten sorumlu en üst düzey düzenleyici kuruluştur. Yeni menkul kıymetleri kaydeder ve kamu şirketlerinin yıllık ve üç aylık raporlar gibi yapması gereken tüm başvuruları yönetir.
Saniye
SEC ayrıca tüm borsaların ve menkul kıymetlerin satılmasıyla bağlantılı herhangi bir kuruluşu denetler. Ayrıca, şirketlerin menkul kıymetlerin satışı ile ilgili katı kurallara uymalarını sağlamak için reklam ve pazarlamayı izleyen güçlü bir dolandırıcılık önleme birimine de sahiptir.Bir sonraki aşamada Mali Sanayi Düzenleme Kurumu (FINRA). 2007 yılında Ulusal Menkul Kıymet Satıcıları Birliği New York Borsası'nın düzenleyici işlevleriyle birleştiğinde oluşturuldu.
Bu, menkul kıymetler endüstrisini denetlemekten sorumlu bir endüstri öz-düzenleyici kurumudur.
FINRA, borsacılar ve diğer endüstri profesyonelleri için standartları belirliyor ve kapsamlı incelemelerden sonra bunları lisanslıyor.
Dişsiz Köpek Yok
FINRA dişsiz bir grup değildir. Etik olmayan davranışlar için bireyleri ve örgütleri cezbetme ve lisansları iptal etme becerisine sahiptirler.Organizasyon genellikle müşterilerin etik olmayan ya da yasadışı olarak hissettikleri davranışların şikayetlerini alabilecekleri yerdir. FINRA ayrıca üye firmaların ticaret faaliyetlerini yasa dışı ticaret paternlerini ve diğer yasadışı faaliyetleri tespit etmek için de izler.
Münferit borsalar da kendi operasyonları içinde karmaşık düzenleyici denetim işlevlerine sahiptir. Bunlar, müşterinin adil bir anlaşma aldığını görmek için işlemlerin takibini ve diğer adımları içerir.
Bireysel Devletler
Bireysel devletler de genellikle FINRA kadar sofistike olmadıkları halde menkul kıymetler bölümlerine sahiptir. Çoğunlukla devletten devlete farklılık gösterse de, şikayetleri ele alırlar ve devlet sınırları içinde satılacak olan menkul kıymetleri kayıt altına alırlar.Son koruma adımı aracılık seviyesindedir. Her firmanın, brokerlerinin kabul edilebilir yasal ve etik kurallar çerçevesinde faaliyet gösterdiğinden emin olmak için bazı kayıtları saklamak ve operasyonun belirli kontrollerini ve denetimlerini yapmak zorundadır.